К. э. н. Кузьменко О. В.

Государственное высшее учебное заведение «Украинская академия банковского дела Национального банка Украины», г. Сумы

ВЛИЯНИЕ ПРОЦЕССОВ ГЛОБАЛИЗАЦИИ НА ИНТЕГРАЦИЮ БАНКОВСКОГО РЫНКА, СТРАХОВОГО РЫНКА И РЫНКА ПЕРЕСТРАХОВАНИЯ

В современных условиях развития банковского, страхового и перестрахового рынков одной из ведущих тенденций выделяют такую экономическую категорию как интеграцию, выступающую закономерным следствием функционирования рынков, требующих более надежных связей, устранения препятствий к получению максимальных результатов.

Интеграция банковского, страхового и перестрахового рынков представляет собой форму объективного, осознанного экономического сотрудничества банковского, страхового и перестрахового рынков с дальнейшим усилением всесторонне развивающихся устойчивых взаимосвязей, которая предоставляет возможность более рационального и эффективного использования ресурсов, улучшить разделение труда, приводит к постепенному согласованному хозяйственно-экономическому слиянию с целью взаиморазвития, взаимоподдержки и взаимодействия.

В своем развитии процесс интеграции эволюционирует через ряд основных степеней, характеризующих его определенные этапы и формы. Процесс эффективной интеграции банковского, страхового и перестрахового рынков возможен при выполнении следующих основных условий: существенный уровень развития инфраструктуры рынков, который способствует заинтересованности в сотрудничестве, взаимодействию, основанные на взаимодополняемости друг друга; рыночные и децентрализованные экономические отношения.

Моделирование уровня интеграции банковского, страхового и перестрахового рынков предполагает проведение формализации этапов алгоритма расчета численного значения данного показателя. Представим данный алгоритм в виде последовательности преобразований:

1. Формирование информационной базы показателей количественного описания и характеристики уровня интеграции банковского рынка, страхового рынка и рынка перестрахования в виде временных рядов в разрезе каждого из показателей.

2. Нормализация показателей характеристики уровня интеграции банковского, страхового и перестрахового рынков путем приведения в сопоставимый вид с помощью перехода к бинарным коэффициентам.

3. Расчет численных и бинарных нормализированных значений показателей характеристики уровня интеграции банковского рынка, страхового рынка и рынка перестрахования в разрезе исследуемой страны.

4. Определение составляющих уровней интеграции как в целом по исследуемой стране, так и в динамике за определенный период времени: банковского, страхового и перестрахового рынков; банковского и страхового рынков; страхового и перестрахового рынков.

5. Идентификация общего уровня интеграции банковского рынка, страхового рынка и рынка перестрахования и проведение его качественной интерпретации.

Рассмотрим более детально методику реализации каждого из перечисленных этапов моделирование уровня интеграции банковского рынка, страхового рынка и рынка перестрахования, а также математический аппарат, выступающий основой проводимых расчетов. Так, на первом этапе алгоритма определения уровня интеграции банковского, страхового и перестрахового рынков (ИБСП) решается ряд задач, связанных с формированием перечня показателей количественной характеристики данного уровня, выделение среди них наиболее важных и существенных, а также построение временных рядов в разрезе каждого из коэффициентов.

Формирование перечня показателей описания уровня интеграции выделенных рынков предполагает учет ключевых моментов, связанных с описание как отдельно взятых банковского, страхового и перестрахового рынков, так и аспектов идентификации их взаимосвязи в разрезе трех направлений: банковского, страхового и перестрахового рынков; банковского и страхового рынков; страхового и перестрахового рынков. Результаты реализации данного шага рассматриваемой методики предлагается представить в виде таблицы, макет которой имеет вид: табл. 1.

Таблица 1. Перечень ключевых показателей идентификации уровня интеграции банковского, страхового и перестрахового рынков

Показатели	Название показателей
K 1
…
K n

Параллельно с построением и заполнением табл. 1, важное место в рамках первого этапа алгоритма определения уровня ИБСП занимает представление набора численных значений каждого из выделенных показателей в виде рядов динамики (табл. 2) с проведением последующего анализа их динамики на основе статистических характеристик (среднего абсолютного прироста, темпа прироста, относительного показателя динамики, координации и т.д.).

Таблица 2. Динамика изменения показателей характеристики уровня интеграции банковского, страхового и перестрахового рынков

Показатели	1-й год	…	Год m
K 1
…
K n

Таким образом, результаты проведения первого этапа методики определения количественного уровня ИБСП выступают основой реализации (информационной базой) следующего второго этапа, суть которого состоит в приведении численных значений показателей уровня ИБСП в сопоставимый вид путем осуществления двухшагового подхода: 1) выделение интервалов возможных значений показателей, которые характеризуют диапазон допустимых величин параметров ИБСП; 2) переход к бинарным характеристикам – нормализованным значениям показателей в разрезе отдельно взятого временного периода. В свою очередь, разбивку множества значений параметров уровня ИБСП предлагается провести на базе перехода к квартилям, то есть группировки на четыре кластера. На основе проведения ряда экспериментальных расчетов исходя из доступной статистической информации было выявлено, что нормативными (допустимыми) значениями показателей ИБСП считаются те величины, которые попадают в диапазон между 2-м квартилем (2 графа табл. 3) и максимальным значением (5 графа табл. 5).

Таблица 3. Промежуточные расчеты проведения нормализации показателей идентификации уровня интеграции ИБСП в разрезе отдельно взятого временного периода

Показатели	Мини­мальное значение	Нижняя граница 2-го квартиля	Среднее значение	Верхняя граница 3-го квартиля	Макси­мальное значение
А	1	2	3	4	5
K 1
…
K n

Так, если численное значение определенного показателя характеристики уровня интеграции ИБСП (графа 1 табл. 4) соответствует указанному диапазону значений, соответствующая бинарная (нормализированная) величина (графа 2 табл. 4) принимает значение «1», в противном случае – «0».

Третий этап алгоритма расчета численного значения показателя ИБСП предполагает как аккумуляцию результатов проведения предыдущего этапа, так и установление соответствия каждого из выделенного на первом шаге перечня показателей возможности охарактеризовать как отдельно взятые банковский, страховой и перестраховой рынки, так и их взаимосвязь в разрезе определенных комбинаций (банковского и страхового рынков, страхового и перестрахового рынков). Результаты реализации второго и третьего этапов методики количественной идентификации уровня ИБСП комплексно представим в табл. 4.

Таблица 4. Численные и бинарные показатели характеристики уровня интеграции банковского рынка, страхового рынка и рынка перестрахования

Показа­тели	Численные значения	Бинарные характеристики				Сумма
		Нормализо­ванные значения показателей	Банков­ский рынок	Страхо­вой рынок	Рынок перестрахо­вания
А	1	2	3	4	5	6
…	…	…	…	…	…	…
…	…	…	…	…	…	…
Сумма	-	-

На основе анализа табл. 4, можно сделать вывод о том, что данная таблица содержит не только численные и бинарные показатели характеристики уровня ИБСП, а также в графе 6 и строке «сумма» – входящую информацию для проведения следующего четвертого этапа. Суть последующего ряда преобразований и расчетов состоит прежде всего в определении составляющих уровней интеграции как в целом по исследуемой стране, так и в динамике за определенный период времени: банковского, страхового и перестрахового рынков; банковского и страхового рынков; страхового и перестрахового рынков. Поскольку реализация данного этапа методики идентификации общего уровня интеграции ИБСП предполагает использование значительного математического аппарата, представим его в виде следующей цепочки логических преобразований:

4.1 определение составляющих общего уровня интеграции в целом по исследуемой стране на основе использования бинарных характеристик (соответствия каждого из показателей возможности охарактеризовать уровень интеграции как отдельно взятые банковский, страховой и перестраховой рынки, так и их взаимосвязь в разрезе определенных комбинаций, то есть банковского и страхового рынков, страхового и перестрахового рынков), представленных в графах 3, 4, 5, 6 табл. 4, в разрезе трех аспектов:

– одновременной взаимосвязи банковского, страхового и перестрахового рынков:

(1)

– комбинации банковского и страхового рынков:

(2)

– комбинации страхового и перестрахового рынков:

(3)

4.2 расчет составляющих уровня интеграции ИБСП в динамике за определенный период времени в разрезе данных рассматриваемой страны на основе использования данных, представленных в графах 2, 3, 4, 5, 6 табл. 4, по следующим трем направлениям:

– одновременной взаимосвязи банковского, страхового и перестрахового рынков:

(4)

– комбинации банковского и страхового рынков:

(5)

– комбинации страхового и перестрахового рынков:

(6)

Входные данные для проведения расчетов на основе использования формул (4)–(6) с целью более наглядного представления выявленных закономерностей представим в виде табл. 5.

Таблица 5. Бинарные показатели определения составляющих уровня интеграции ИБСП в динамике за определенный период времени в разрезе данных рассматриваемой страны

№	Показатели	Бинарные показатели (нормализированные значения)			Сумма
		Банковский рынок	Страховой рынок	Рынок перестрахования
1
…
n

4.3. идентификация общего уровня интеграции ИБСП в виде дроби, числитель которой представляет собой соотношения (4)–(6), а знаменатель соответственно формулы (1)–(3), то есть сумма величин составляющих уровня интеграции ИБСП за определенный период времени, взвешенная на сумму составляющих общего уровня интеграции в целом по исследуемой стране:

(7)

Поскольку в знаменателе формулы (7) используются соотношения, построенные на основе использования «нормативных» бинарных характеристик (соответствия определенного показателя возможности охарактеризовать как одновременно рассмотренные, так и комбинации банковского, страхового и перестрахового рынков, которые являются постоянными в рамках выбранного набора показателей в разрезе любого периода времени по данным исследуемой страны), а в числителе – соотношения, построенные на основе использования «фактических» бинарных характеристик (зависящих от рассматриваемого промежутка времени), то числитель данного выражения всегда будет не больше знаменателя, то есть возможные значения общего уровня интеграции ИБСП будут принадлежать промежутку от нуля до единицы. В зависимости от полученного количественного значения предлагается проводить реализацию последнего пятого этапа алгоритма определения уровня ИБСП – идентификацию общего уровня интеграции банковского рынка, страхового рынка и рынка перестрахования (расчет по формуле (7)) и проведение его качественной интерпретации. Основой предоставления качественной оценки уровня ИБСП выступает стандартный подход, используемый в статистических исследованиях, согласно которому каждому количественному уровню ИБСП соответствует: интервал значений от 0,3 до 0,5 – низкий уровень качественной характеристики; интервал значений от 0,5 до 0,7 – средний уровень оценки; интервал значений от 0,7 до 1,0 – высокий уровень качественной интерпретации.

Таким образом, представленный подход основывается на моделировании общего уровня интеграции (количественной оценки сближения) банковского рынка, страхового рынка и рынка перестрахования как результата процессов глобализации путем идентификации численного значения данного показателя с последующей качественной интерпретацией на основе бинарных характеристик, а также определения трех составляющих уровней интеграции (взаимодействия банковского, страхового и перестрахового рынков; взаимосвязи банковского и страхового рынков; взаимосвязи страхового и перестрахового рынков) как в целом по исследуемой стране, так и в динамике за определенный период времени.