К.т.н. Божанова В.Ю., Разумова А.В.

Приднепровская государственная академия строительства и архитектуры, г.Днепропетровск

Оценка доступности ипотечных кредитов для населения

Одной из наиболее распространенных в развитых странах форм кредитования и финансирования строительства жилья являются ссуды под залог недвижимости или ипотечное кредитование. Несмотря на значительное снижение привлекательности и количества выданных кредитов в Украине, вариант финансирования строительства недвижимости и приобретения жилья в кредит остается актуальным, т.к. потребность в улучшении условий проживания остается насущной проблемой для многих граждан Украины.

Высокая стоимость ипотечных кредитов в Украине приводит к тому, что они становятся менее недоступными, что выражается в росте задолженности по ипотечным кредитам. Поэтому основной задачей является соответствие доходов населения и расчетов по кредитам.

Ипотечные кредиты в зависимости от условий погашения могут быть разделены на две группы:

- ипотечные обязательства с постоянными выплатами (аннуитет);

- ипотечные обязательства с переменными выплатами (классическая схема).

Для вычисления суммы годового платежа при аннуитетной схеме используется формула:

, (1)

где: S _t – годовой платеж по ипотечному кредиту в периоде t ;

D – сумма ипотечного кредита;

i – процентная ставка по ипотечному кредиту;

n – срок ипотечного кредитования;

t – расчетный период.

Сумма годового платежа при классической схеме, содержащая выплату основной суммы долга и процентных выплат, определяется по формуле:

, (2)

где F _t – платеж в погашение основного долга в периоде t .

В нормативных документах, а также в экономической литературе максимальное значение соотношения периодических расходов заемщика на обслуживание долга по ипотечному кредиту к чистому совокупному доходу заемщика за аналогичный период (коэффициент РТІ) должно составлять не более 40% [2,3]:

, (3)

где P _t - чистый совокупный доход заемщика в периоде t .

Таким образом, необходимый для погашения ипотечного кредита минимальный размер чистого совокупного дохода заемщика можно определить по формуле:

- при аннуитетной схеме погашения:

а) в год:

, (4)

б) в месяц:

,(5)

- при классической схеме:

а) в год:

, (6)

б) в месяц:

, (7)

Доступность ипотечных кредитов для населения предлагается оценить с помощью коэффициента:

, (8)

где Pi _t – чистый совокупный доход заемщика в период t

P _t – необходимый для погашения ипотечного кредита м инимальный размер чистого совокупного дохода заемщика в период t ;

Коэффициент доступности ипотечного кредита при различных способах его погашения будет рассчитан следующим образом:

- аннуитет:

, ( 9 )

- классическая схема:

, ( 10 )

Таким образом, в качестве показателя учитывающего доходы населения и условия ипотечного кредитования может быть использован коэффициент доступности ипотечного кредита. В дальнейшем он может выступать как параметр, позволяющий оценить доступность ипотечных кредитов.

Литература:

1. Про іпотеку Закон України : Затв.: Законом України 05.06.2003 № 898-IV // Відомості Верховної Ради. – 2003. – N 38. – ст.313.

2. Вимоги до іпотечних кредитів : Затв.: / Протокол Державної іпотечної установи та Кабінет у Міністрів України 16.09.05. №6. – http:// zakon 1. rada . gov . ua / cgi - bin / laws / main . cgi .

3. Базилевич В.Д., Погорельцева Н.П. Іпотечний ринок. – К.: Знання, 2008. – 717 с.